作者：潮落竹生，在雪球设有同名专栏。本文系基于公开资料撰写，仅作为信息交流之用，不构成任何投资建议。
科技媒体《晚点LatePost》昨日（3月1日）刊发一篇《对话华为鸿蒙掌舵人王成录》的专访文章，信息量非常丰富。文章称，“定位为IoT(物联网)操作系统的鸿蒙，承载着华为的未来布局”，是华为冲出重围的重要突破口。
该文特别提到，去年11月的一次内部会上，任正非提出，华为正从一家“硬件先进公司”转型为“软件先进公司”。而在华为这一转型中，乃至在整个中国软件产业的进程里，鸿蒙现在都处在一个特殊位置。
可见，鸿蒙已不仅是华为的鸿蒙，更已被视为中国软件产业的一个特殊符号。
对话中，王成录透露，今年搭载鸿蒙的设备，保守目标是3亿台。其中两亿台为手机。
3亿台的搭载量级，基本预示着年将是真正意义上的“鸿蒙元年”。
“大鹏一日同风起，扶摇直上九万里”。乘着鸿蒙的风力，被议论数年却始终不及预期的物联网概念板块，今年怕是将要真正热闹起来了。
本文作为我们深度覆盖物联网的开篇之作，将主要就其核心赛道——无线通信模组行业进行深入探析，并就其中主要的6家A股上市公司予以比较式解读。
目录:
一、西落东升
1、物联网的确定性高增长与5大高价值细分场景
2、无线通信模组是物联网核心赛道
3、NB-IoT、4G、5G模组是行业发展趋势
4、西落东升，国内厂商崛起
5、行业盈利能力有望转暖
二、六龙在渊
1、移远通信：高速扩张的全球蜂窝物联网模组龙头
2、广和通：深耕大颗粒物联网模组
3、日海智能：AI物联网破局的成与败
4、有方科技：智能电表模组专家，交好国家电网、中兴通讯
5、美格智能：深度合作华为海思，转型完毕有望迎来第二春
6、高新兴：真正的毛利率之王
三，真龙属谁？
1、盈利能力对比
2、议价能力对比
3、企业文化对比
4、估值对比
01
西落东升
物联网的确定性高增长与5大高价值细分场景
物联网，TheinternetofThings，简称IoT。顾名思义，它是通过信息传感设备，按约定的协议，实时采集任何需要监控、连接、互动的物体或过程，通过互联网相通，进行信息交换和通信，实现物与物、物与人的泛在连接，万物互联。
物联网应用场景极其丰富，包括车联网、消费物联网、工业物联网、商业零售、公共设施、智能建筑、交通物流、安防、健康医疗等等。通过赋能各行各业，为社会进步、经济高质量发展注入动力，切合人类对智能生活、便捷生活、幸福生活的需求，因此物联网的确定性毋庸置疑。
而且区别于5G板块，物联网不是靠巨头资本开支带动整个产业链景气周期，而是下游应用波浪式爆发。
综合ABIResearch、Gartner、IoTAnalytics、GSMA、MaChina、IDC六家著名咨询机构对于物联网连接数的预测，年全球连接数将达到-亿，而年底连接数仅为50亿，年复合增速25%-40%，连接价值上也将从约亿美金上升到超过亿美金，复合增速20%+。
处于高速增长期，称呼它为继PC互联网、移动互联网后的“第三次科技浪潮”并不为过。
但是，以上只能算物联网会确定性高速增长的侧面证明，而其内在核心原因在于通信技术的发展。
一方面是4G与5G技术的成熟，促进车联网、智能POS机落地和智能驾驶、PC端联网、无线CPE、工业物联网等高速率、低延时的场景大发展；一方面是NB-IoT、4GCat-1的性能优势对于电表、水表、燃气表、市政设施等2G、3G产品的替代，其中NB-IoT模组成本的大幅度下降是加速这一更换的直接原因。具体我们在本大节第3点说明，这里先给出结论。
从场景的需求数量来看，物联网应用有望形成6:3:1的结构，即60%的场景采用NB-IOT，30%的场景主要采用4GCat1，剩余的10%采用Cat1以上及5G超高速通信模组。
再结合单位价值与前景，我们推断车联网、智能POS机、PC蜂窝产品、5GCPE和智能抄表是未来五年最有价值、最值得